태양광관련종목2 [종목공부] 확실해지는 태양광으로의 방향성 [한화솔루션]. 높아지는 성장 속도 [1] 석유화학 부문은 부진 - 동사 주력 제품인 가성소다는 2분기에도 여전히 견조한 흐름 - PVC/LDPE가 중국과 인동 등의 수요 둔화로 마진 대폭 축소되었음을 감안하면 실적 부진은 불가피 [2] 태양광 부문은 적자규모 축소로 높아지는 성장 속도 - 웨이퍼/EVA/유리 등 원부자재 강세 지속으로 적자는 지속되겠으나, 원자재 상승분의 일부를 동사 모듈 판가에 이전시킴으로써 적자폭은 축소 예상 - 하반기 동사의 태양광 적자규모는 가파르게 축소될 것으로 전망 (1) 글로벌 태양광 설치 수요의 확대 (2) 이에 따른 모듈 ASP 추가 인상 (3) 중국 폴리실리콘 신규 물량 유입에 따른 원재료 가격 하향 안정화 등에 근거 [3] 상향해야 할 태양광 밸류에이션 - 동사 비중이 가장 높은 미국 시장 불확실성의 .. 2022. 7. 11. [종목공부] 태양광 설치 수요 전망이 상향되는 가운데 폴리실리콘 강세 지속[OCI]. 여전한 태양광 소부장부문 강자. [1] 2022년 2분기 현황 - 매출액은 1.1조원(+10%), 영업이익은 1,823억원(+13%)전망 - 설비 트러블이 발생하여 실적을 소폭 하향하였으나 시장 눈높이는 부합하는 수준의 실적을 기대 - 올해 지속적으로 태양광 설치 수요 전망이 상향되고 있는 상황에서, 경쟁사들의 트러블로 인해 타이트한 수급을 유지 - 반면 동사도 말레이시아 설비에 트러블이 발생해 가격상승 수혜를 100% 누리지 못한것은 아쉬움 - 중국을 중심으로한 석탄 증산 추진 영향으로 가격안정화가 진행중이며, 원재료인 메탈실리콘의 가격도 하향 안정화 중 [2] 폴리실리콘 시황은 연간 강세 유지 전망 - 유럽을 중심으로한 태양광발전의 우호적인 정책과 러시아/우크라이나 사태의 영향으로 태양광 수요의 전망은 상향 조정 - 연초 210GW.. 2022. 7. 8. 이전 1 다음
